境外平衡型基金也能年賺12%！富坦穩月收近月唯一正報酬 成川普2.0避震器

川普頻頻祭出關稅政策，增添市場震盪不安氣氛，統計費城半導體今年以來截至3月20日，累計下跌7.4％，那斯達克指數下跌8.2％，彭博美股七雄指數更已下跌14.7%；反觀MSCI美國高股利指數，卻是上漲3.7%，彭博美國高評等複合債也上漲2.7%，帶動連結該指數的境外平衡型基金績效逆勢走揚，近1年甚至達近12％，成為資金渴望的川普2.0避震器。

檢視國人最愛的5檔境外平衡型基金，富蘭克林坦伯頓穩定月收益基金不僅名列前3大，累計今年以來截至3月18日，績效2.8％，在前5名中居冠，也是近1個月唯一正報酬的；拉長時間來看，近一年報酬率12％，也同樣領先。



長線來看，該基金1999年7月成立以來，截至今年3月20日，累計報酬率達270.8％，表現穩健。



進一步來看，該檔美國平衡型基金，連結綜合50% MSCI美國高股利指數+ 25%彭博非投資等級債指數+25%彭博美國綜合債指數，主要鎖定高股利類股，以及高債息的債券，投資配置聚焦「收益優先」策略，掌握股利加債息雙重收益機會。

目前的資產配置策略，主要是債券各半均衡配置，債券占比49％，股權占比49％（普通股與混合資產各半），其他是現金。長期來提供穩健的現金流，每月配發約8%的年化配息，銀行財富管理中心反映，很受投資人喜愛。

富坦穩月收基金經理人愛德華．波克認為，市場各項變數都將使短線波動偏高，建立跨資產、跨風格與跨標的間低相關性的投資組合，將有助抵禦市場波動，且收益也有助緩衝市場下檔風險。

愛德華．波克指出，穩定配發股利且股利持續成長的企業，多半是財務結構強韌、有穩定現金流且具備市場機會與競爭優勢，長期表現較能禁得起市場考驗；債市則應廣佈公債、機構房貸抵押債、投資級債與非投資級債以掌握各類收益機會。

展望川普政策主軸，訴求刺激美國經濟、讓美國再次偉大，法人建議，投資人不妨以聚焦收益、可攻可守的股債平衡策略為核心，避開經濟過渡期風險，站穩美國資產長線漲升機會。尤其是不擅長或沒空盯盤的投資人，不如回歸價值投資，交給專業經理團隊選股代勞。